藩王割據的唐朝末年西北黃河流域的柳、段、李等王均想獨攬天下大權戰事不斷柳王爺（計春華）攻下段王府段王爺（靳德茂）棄府逃命時(shí)被黃河大俠馬義（于承惠）救下隨后馬義所在的村寨被柳王爺率兵血洗這一切都被李王爺（趙志剛）看在眼里馬義結識江湖藝人車(chē)天（淳于珊珊）后者見(jiàn)他武藝高強便慫恿他設場(chǎng)賣(mài)藝斂下不少錢(qián)財 　　李王爺派人游說(shuō)馬義想將其收在麾下不成后將其雙眼毒瞎馬義誤以為此事系車(chē)天所為想殺之解恨誤會(huì )解除后兩人成為生死兄弟不久段王爺迎馬義入府見(jiàn)其眼瞎但劍術(shù)依舊出神入化便假以“恩公”相待利用他先除掉了柳王爺段王爺派殺手阻截李王爺不成轉而欲殺其女真真（萬(wàn)瓊）時(shí)真真被恰好路過(guò)的馬義救下段王爺聽(tīng)聞又生詭計此時(shí)真真與馬義已生出情愫